La lettre de crédit en faveur du fournisseur, d'un montant de 286 150 $, a été ouverte le 10 février 1999 à la Bank Leumi et comprenait une clause indiquant qu'elle n'était pas opérationnelle, et qu'elle ne le deviendrait qu'après la réception d'un télégramme de la banque ouvrante, confirmant que la lettre de crédit était devenue opérationnelle. De plus, la lettre de crédit comprenait des réservations et des conditions supplémentaires. Selon les détails de la lettre de crédit, le connaissement doit être préparé conformément à l'ordonnance Contel et notifié au M.R.L.D. et la société Schloss, où, selon l'accusation, il existait trois sociétés fictives, utilisées par le prévenu 1 pour commettre les actes frauduleux.
Le 17 mars 1999, avant même que la lettre de crédit ne devienne opérationnelle, le premier conteneur est arrivé en Israël contenant certains des écrans informatiques apparus dans l'ordre. Plus tard, quatre autres conteneurs sont arrivés, incluant le reste des marchandises incluses dans la commande. Il n'y a aucun doute que les écrans d'ordinateur, dans toutes les expéditions susmentionnées, ont été libérés et mis en vente, et contrairement à l'argument de l'avocat du défendeur 1, il ne fait aucun doute à mon avis que la contrepartie, en tout ou en partie, n'a pas été versée au fournisseur. Cela est clairement évident dans diverses correspondances, dans lesquelles le fournisseur, ou la banque en son nom, exige que la lettre de crédit soit respectée, que les réserves soient levées, et même que des taux d'escompte élevés soient proposés, afin d'économiser une partie de la contrepartie promise.
Lors de la première étape, les marchandises présentes dans le premier conteneur étaient libérées, en utilisant le connaissement d'origine, et après l'arrivée des quatre conteneurs supplémentaires, les marchandises étaient libérées à l'aide de certificats de portaille, que selon l'accusation le défendeur avait falsifiés, car il n'y a aucun doute que ces certificats n'ont pas été délivrés par l'agent du navire, Carmel Shipping Services Ltd.